برخی از قسمت های این صفحه در نسخه مرورگر فعلی شما پشتیبانی نمی شوند. لطفاً به یک نسخه مرورگر جدیدتر ارتقا دهید.

24 سهام برای 2030

کمترین چیزی که در سال 2020 سرمایه گذاری در سال 2020 وجود دارد. این بازار در اوایل سال به اوج جدید رسید ، توسط نگرانی های Covid-19 از بین رفت و سپس با سرعت چرخش سر دوباره برگشت.

تداوم همه گیر Coronavirus ، عدم اطمینان اقتصادی و انتخابات آینده ایالات متحده احتمالاً سرمایه گذاران سهام را برای آینده قابل پیش بینی در انگشتان پا نگه می دارد.

تجویز برای انتخاب موفق سهام در زمان آشفتگی چیست؟در Morningstar ، ما فکر می کنیم کلیدها روی اصول و سرمایه گذاری برای طولانی مدت متمرکز شده اند.

ما از تیمی از تحلیلگران ارشد سهامدار Morningstar خواسته ایم تا تعداد انگشت شماری از مضامین سرمایه گذاری را که انتظار دارند طی یک دهه آینده بر آن مسلط شوند ، شناسایی کنند.

موضوع شماره 1: حشیش

کریس اینتون ، مدیر بخش ، سهام شاهدانه را در چند سال گذشته در یک غلتک قرار داده است. با این وجود ما انتظار داریم که در دهه آینده شاهد تغییر خوبی در مصرف حشیش باشیم که باعث رشد خواهد شد. در حال حاضر ، بازار قانونی ایالات متحده بیش از 10 میلیارد دلار تخمین زده می شود. به گزارش وی ، تا سال 2030 ، ما پیش بینی می کنیم که این رقم به بیش از 80 میلیارد دلار بالون باشد.

این رشد از کجا خواهد آمد؟به گفته اینتون ، ایالت های بیشتری به احتمال زیاد تترا هیدروکانابینول یا THC یا حشیش را قانونی می کنند - و این بیماری همه گیر ممکن است این مسئله را تسریع کند ، زیرا ایالات به دنبال دلار جدید مالیاتی برای وصل کردن شکاف های بودجه هستند. ما همچنین فکر می کنیم کاربران بازار سیاه به بازار تنظیم شده و قانونی مهاجرت می کنند و ممکن است برخی از غیر کاربران با قانونی بودن مصرف کننده شوند. اینتون نتیجه می گیرد: "بازار حقوقی برای رشد گسترده ای که به نفع همه تولید کنندگان حشیش است ، تعیین شده است."

چندین تولید کننده حشیش که ما پوشش می دهیم امروز کم ارزش هستند.

موضوع شماره 2: 5G

مایک هودل ، مدیر بخش ، اظهار داشت: "ما 5G را تکاملی تر از انقلابی برای حامل های بی سیم می دانیم."ما انتظار داریم که شرکت های بی سیم همچنان به سرمایه گذاری در شبکه های خود ادامه دهند تا از تقاضای مشتری و بهبود خدمات خودداری کنند.

ما فکر می کنیم که بنگاه هایی که بیشتر از 5G سود می برند ، شرکت هایی هستند که می توانند از این فناوری برای هدایت نوآوری استفاده کنند ، مانند توسعه دهندگان برنامه یا شرکت های رسانه ای. هودل اعتراف می کند ، شناسایی این شرکت ها از قبل دشوار است ، زیرا بسیاری از افراد احتمالاً به شکل استارتاپ ها خواهند آمد.

گفته می شود ، شرکت هایی که خدمات مربوط به 5G را تسهیل می کنند ، از جمله شرکتهای نیمه هادی مانند Skyworks (SWKS) ، Qualcomm (QCOM) و Qorvo (QRVO) و فروشندگان تجهیزات مانند نوکیا (NOK) نیز بهره مند می شوند. هودل می گوید ، شبکه ظرف (ظرف) ممکن است به عنوان یک بازی سوداگرانه تر مورد توجه باشد ، زیرا قصد دارد یک شبکه بی سیم جدید را بسازد. و برای کسانی که به دنبال انتخاب در بین شرکت های اصلی هستند ، ما Verizon (VZ) را دوست داریم ، اما ما آن را بیشتر در حاشیه ایمنی بیشتری دوست داریم.

موضوع شماره 3: وسایل نقلیه برقی

ما پیش بینی می کنیم که یکی از پنج وسیله نقلیه در سطح جهان در سال 2030 در سطح جهانی فروخته شود ، از برق استفاده می شود. وسیله نقلیه الکتریکی یا EV ، پس از رسیدن EV به هزینه و برابری عملکردی با موتور احتراق داخلی یا یخ ، وسایل نقلیه افزایش می یابد که انتظار داریم در سال 2025 اتفاق بیفتد.

این چه چیزی را در پی خواهد داشت؟از نظر هزینه، ما انتظار داریم تا سال 2025، خودروهای برقی ارزان‌تر از ICEها بر اساس کل هزینه مالکیت شوند، که شامل قیمت خرید، هزینه سوخت‌گیری (گاز در مقابل برق) و تعمیر و نگهداری می‌شود. گلدشتاین می‌گوید در واقع، ما فکر می‌کنیم که خودروهای برقی در آن بازه زمانی بدون یارانه، به دلیل باتری‌های ارزان‌تر و مقیاس تولید بیشتر، هزینه کمتری خواهند داشت. وقتی صحبت از عملکرد به میان می‌آید، ما فرض می‌کنیم که برد متوسط EV با یک بار شارژ به لطف باتری‌های بزرگ‌تر و کارآمدتر از 300 مایل فراتر می‌رود. او نتیجه می‌گیرد که با قوی‌تر شدن شارژرها و چند برابر شدن تعداد ایستگاه‌های شارژ، شاهد کاهش زمان شارژ نیز هستیم.

ما در حال یافتن فرصت های سرمایه گذاری در سراسر زنجیره تامین، از جمله تولید کنندگان لیتیوم، تامین کنندگان خودرو و خودروسازان هستیم.

موضوع شماره 4: انرژی های تجدید پذیر

تراویس میلر، استراتژیست می گوید: انرژی های تجدیدپذیر این شانس را دارند که چشم انداز انرژی را تغییر دهند و در نهایت جای سوخت های فسیلی را بگیرند. او خاطرنشان می‌کند در حالی که انتظار نداریم انرژی‌های تجدیدپذیر به طور کامل سوخت‌های فسیلی را در دهه آینده کاهش دهند، اما پیش‌بینی می‌کنیم که انرژی‌های تجدیدپذیر تا سال 2030 22 درصد از تولید برق را تشکیل دهند که از 7 درصد به 8 درصد امروز افزایش یافته است.

ما انتظار داریم ترکیبی از خرید شرکتی و سیاست‌های سطح دولتی که انرژی‌های تجدیدپذیر را ترویج می‌کند تا رشد را پیش ببرد. ما فکر می‌کنیم که تخمین‌های رشد باد اغراق‌آمیز هستند و انرژی خورشیدی عامل اصلی اختلال خواهد بود.

سرمایه‌گذاران می‌توانند به یکی از سه راه در معرض انرژی‌های تجدیدپذیر قرار بگیرند - با سرمایه‌گذاری مستقیم در تولیدکنندگان انرژی‌های تجدیدپذیر (مانند First Solar (FSLR))، با انتخاب شرکت‌هایی که در زیرساخت‌های حمایت از انرژی تجدیدپذیر سرمایه‌گذاری می‌کنند (Edison International (EIX))،یا با خرید شرکت هایی که هر دو را انجام می دهند (NextEra Energy (NEE)).

موضوع شماره 5: داروسازی/بیوتکنولوژی بزرگ

کارن اندرسن، استراتژیست، ادعا می‌کند که چندین تغییر پارادایم در حال رخ دادن است که به بیگ فارما و بیوتکنولوژی اجازه می‌دهد تا خندق اقتصادی خود را در دهه آینده حفظ کنند. او می‌گوید این شرکت‌ها تمرکز تحقیق و توسعه خود را از مراقبت‌های اولیه و به سمت بیماری‌های خاص تغییر داده‌اند که در آن داروسازان می‌توانند قیمت‌گذاری قوی را برای تقاضای برآورده نشده حفظ کنند. علاوه بر این، پیشرفت در سرطان شناسی ایمنی، سلول درمانی و ژن درمانی ممکن است سرطان و درمان بیماری های نادر را تغییر دهد. او مشاهده می کند که به لطف تمایل FDA برای تأیید سریع داروهای جدید نوآورانه، زمان توسعه دارو در حال کاهش است.

با این وجود، قیمت گذاری و سیاست همچنان برای داروسازان معکوس است. آندرسن می‌گوید مهم نیست که چه کسی در ماه نوامبر کاخ سفید را برنده می‌شود، ما انتظار تغییراتی در سیاست‌ها را داریم، اما فکر می‌کنیم هر تغییری بیش از 2 درصد به فروش صنعت منجر نخواهد شد. علاوه بر این، ما انتظار داریم موارد کمتری از داروهای جدید که قیمت آنها بسیار بالاتر از دستورالعمل های مقرون به صرفه باشد، کاهش یابد.

با این حال، به طور کلی، نوآوری مداوم در داروسازی و بیوتکنولوژی باید بیش از خسارات ثبت اختراع و باد مخالف سیاست ها را جبران کند.